سعر البيتكوين انخفض بسرعة بعد أن تجاوز مستوى الدعم المهم 56,000 دولار، ويصعب على التحليل الفني التقليدي تحديد موقع القاع. في ظل انتشار مشاعر الذعر في السوق، نحتاج إلى العودة إلى الأساسيات، وتحليل حركة السعر من منظور العرض والطلب، لتقديم مرجع للمتداولين للعثور على أفضل أوقات الشراء.
تحليل قوة البائع
المصادر الرئيسية لطلبات البيع تشمل:
الحكومة الألمانية تبيع بيتكوين التي تم ضبطها
منصة Mt. Gox تعوض الدائنين
قد يقوم المستثمرون الذين حققوا أرباحًا في بداية العام بجني الأرباح
بعض عمال المناجم يتبعون السوق في البيع
تتم العمليات البيعية بشكل رئيسي من خلال بورصات العملات المشفرة، ويمكن مراقبتها وتتبعها من خلال الأنشطة على السلسلة.
تحليل قوة المشترين
تأتي معظم الطلبات من مستثمري ETF البيتكوين الفوري في الولايات المتحدة، الذين يشاركون في التداول من خلال حسابات الأسهم. بسبب عطلة عيد الاستقلال الأمريكية في 3-4 يوليو، تم تعليق تداول ETF لمدة 1.5 يوم، وسيتم استئنافه الليلة. يمكننا تتبع قوة الطلب من خلال حجم التداول خلال اليوم ومؤشرات تدفق الأموال بعد التداول.
في الآونة الأخيرة، كانت مشاعر السوق الأمريكية متفائلة، وقد يجلب صندوق بيتكوين المتداول ETF أول موجة من عمليات الشراء بعد الانخفاض في أول يوم تداول بعد عطلة 5 يوليو. سيكون هذا هو المؤشر الأكثر جدارة بالاهتمام.
تحليل الشراء
هذا النصف الثاني من العام، البيئة الكلية مواتية لبيتكوين وغيرها من الأصول ذات المخاطر:
قد يخفض الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة، مما يدفع أسعار الأصول ذات المخاطر للارتفاع
يبدو أن آفاق حملة ترامب الانتخابية جيدة، مما قد يحسن بيئة تنظيم العملات الرقمية
من خلال تحليل العلاقة بين سعر البيتكوين وسوق الأسهم الأمريكية خلال الأشهر الستة الماضية، وجدنا أن الانخفاض السريع في اليومين الماضيين له علاقة معينة مع إغلاق سوق ETF للبيتكوين، حيث تفتقر القوة الشرائية مؤقتًا.
من خلال حجم تداول عقود بيتكوين الآجلة في بورصة شيكاغو التجارية (CME)، يبدو أن مشاعر المستثمرين المؤسسيين مستقرة نسبيًا، وقد يكونون في انتظار فرصة للشراء في القاع. في ظل وجود ظروف اقتصادية إيجابية ولكن مع ضغط خاص للبيع، قد تجذب هذه الفرصة النادرة المستثمرين الذين يتطلعون إلى بيتكوين على المدى الطويل.
تحليل نقاط الشراء المحتملة
سيوفر أداء بيتكوين بعد استئناف تداول ETF في 5 يوليو إشارات مهمة. في الآونة الأخيرة، ارتفعت المشاعر التفاؤلية في سوق الأسهم الأمريكية، وسجلت الأسهم التكنولوجية مستويات قياسية جديدة، وأبدى المستثمرون حماسهم للشراء في القاع. من الجدير الانتباه إلى ما إذا كان المشترون لبيتكوين ETF سيتبعون هبوط عملة بِت أم سيقلدون الأسهم الأمريكية في الشراء عند القاع.
يجب علينا التركيز على حجم التداول الفوري خلال اليوم لETF وبيانات صافي التدفق بعد الإغلاق. يشير حجم التداول المرتفع إلى حماس قوي لشراء القاع، ومن المتوقع أن يقدم إشارة لوقف الهبوط في السوق. إذا تمكن من تحقيق تدفق صافي من الأموال، مما يغير وضع التدفق الصافي الضئيل خلال اليومين الماضيين، فسوف يجلب أموالاً إضافية على السلسلة، مما يعزز ثقة المستثمرين بشكل أكبر.
تحليل البيع
الحكومة الألمانية تبيع
حصلت الحكومة الألمانية على 50,300 عملة بيتكوين، ومنذ 19 يونيو تم تحويل حوالي 8,080 عملة. المتبقي حاليا هو 42,270 عملة، وهو ما يمثل 83.94% من الإجمالي. هناك عدم يقين بشأن ما إذا كان سيتم الاستمرار في البيع بكميات كبيرة في الأجل القصير، وهذا هو المصدر الأكبر للضغط المحتمل في الوقت الحالي.
تعويض Mt. Gox
من المتوقع أن تعوض Mt. Gox الدائنين بمبلغ 142,000 من عملة بيتكوين. وفقًا لأخبار المجتمع المشفر الياباني، قد تم شراء أكثر من 70% من الديون من قبل المؤسسات من خلال التداول خارج البورصة، ومن المتوقع أن لا تتسبب هذه الكمية من عملة البيتكوين في ضغوط بيع كبيرة.
يتبقى حوالي 30% من بيتكوين ( 4-5 آلاف عملة ) قد تؤدي إلى ضغط بيع معين. في 5 يوليو، قامت Mt. Gox بتحويل حوالي 50,000 عملة بيتكوين، منها 1,544 تم تحويلها إلى البورصة، و47,228.7 تم نقلها إلى عنوان جديد ولم يكن هناك أي تحركات إضافية. بالنظر إلى كل ذلك، قد يكون الضغط الفعلي الناتج عن Mt. Gox أقل من توقعات السوق.
بيع المعدنين
بسبب تقليص مكافآت تعدين البيتكوين في بداية العام، انخفضت قدرة ربحية المعدنين إلى أدنى مستوى لها منذ عامين. وفقًا لبيانات F2pool، وبناءً على صعوبة التعدين الحالية وسعر الكهرباء 0.06 دولار لكل كيلووات ساعة، فإن آلات التعدين الرئيسية مثل Antminer S19 أصبحت قريبة من "سعر الإغلاق". قد يضطر بعض المعدنين الذين لا يحققون أرباحًا إلى تصفية أصولهم والخروج من السوق، مما سيؤدي إلى ضغط بيع محتمل. من المتوقع أن يتقلص هذا الضغط البيعي مع استقرار سعر البيتكوين.
الخلاصة
الشراء يعتمد على الأنباء الإيجابية على المدى الطويل، بينما البيع ناتج عن مشاعر الذعر الناجمة عن أحداث خاصة. قد توفر هذه الأحداث غير القابلة للتكرار فرصة نادرة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى بيتكوين على المدى الطويل.
استنادًا إلى الخبرة السابقة، فإن السوق عادةً ما يستوعب مشاعر الضغط الناتج عن الأحداث الخاصة في غضون شهرين كحد أقصى. بدأت هذه الجولة من الهبوط في 7 يونيو، ومن المتوقع أن تكتمل عملية الاستيعاب تدريجيًا بعد 7 أغسطس. قد تكون أكبر نسبة هبوط يومية تم تسجيلها في اليومين الماضيين هي النقطة الأدنى في هذه الجولة من الهبوط.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 8
أعجبني
8
7
إعادة النشر
مشاركة
تعليق
0/400
CryptoTherapist
· منذ 15 س
دعونا نأخذ نفسًا عميقًا ونعالج هذه القلق في السوق معًا... نرى أنماط صدمة البيع الهائل الكلاسيكية الآن بصراحة
بيتكوين سعره يتجاوز 56000 دولار مستوى الدعم تحليل فرص الشراء تحت لعبة العرض والطلب
بيتكوين أسعار هبوط خلف وراءها لعبة العرض والطلب
سعر البيتكوين انخفض بسرعة بعد أن تجاوز مستوى الدعم المهم 56,000 دولار، ويصعب على التحليل الفني التقليدي تحديد موقع القاع. في ظل انتشار مشاعر الذعر في السوق، نحتاج إلى العودة إلى الأساسيات، وتحليل حركة السعر من منظور العرض والطلب، لتقديم مرجع للمتداولين للعثور على أفضل أوقات الشراء.
تحليل قوة البائع
المصادر الرئيسية لطلبات البيع تشمل:
تتم العمليات البيعية بشكل رئيسي من خلال بورصات العملات المشفرة، ويمكن مراقبتها وتتبعها من خلال الأنشطة على السلسلة.
تحليل قوة المشترين
تأتي معظم الطلبات من مستثمري ETF البيتكوين الفوري في الولايات المتحدة، الذين يشاركون في التداول من خلال حسابات الأسهم. بسبب عطلة عيد الاستقلال الأمريكية في 3-4 يوليو، تم تعليق تداول ETF لمدة 1.5 يوم، وسيتم استئنافه الليلة. يمكننا تتبع قوة الطلب من خلال حجم التداول خلال اليوم ومؤشرات تدفق الأموال بعد التداول.
في الآونة الأخيرة، كانت مشاعر السوق الأمريكية متفائلة، وقد يجلب صندوق بيتكوين المتداول ETF أول موجة من عمليات الشراء بعد الانخفاض في أول يوم تداول بعد عطلة 5 يوليو. سيكون هذا هو المؤشر الأكثر جدارة بالاهتمام.
تحليل الشراء
هذا النصف الثاني من العام، البيئة الكلية مواتية لبيتكوين وغيرها من الأصول ذات المخاطر:
من خلال تحليل العلاقة بين سعر البيتكوين وسوق الأسهم الأمريكية خلال الأشهر الستة الماضية، وجدنا أن الانخفاض السريع في اليومين الماضيين له علاقة معينة مع إغلاق سوق ETF للبيتكوين، حيث تفتقر القوة الشرائية مؤقتًا.
من خلال حجم تداول عقود بيتكوين الآجلة في بورصة شيكاغو التجارية (CME)، يبدو أن مشاعر المستثمرين المؤسسيين مستقرة نسبيًا، وقد يكونون في انتظار فرصة للشراء في القاع. في ظل وجود ظروف اقتصادية إيجابية ولكن مع ضغط خاص للبيع، قد تجذب هذه الفرصة النادرة المستثمرين الذين يتطلعون إلى بيتكوين على المدى الطويل.
تحليل نقاط الشراء المحتملة
سيوفر أداء بيتكوين بعد استئناف تداول ETF في 5 يوليو إشارات مهمة. في الآونة الأخيرة، ارتفعت المشاعر التفاؤلية في سوق الأسهم الأمريكية، وسجلت الأسهم التكنولوجية مستويات قياسية جديدة، وأبدى المستثمرون حماسهم للشراء في القاع. من الجدير الانتباه إلى ما إذا كان المشترون لبيتكوين ETF سيتبعون هبوط عملة بِت أم سيقلدون الأسهم الأمريكية في الشراء عند القاع.
يجب علينا التركيز على حجم التداول الفوري خلال اليوم لETF وبيانات صافي التدفق بعد الإغلاق. يشير حجم التداول المرتفع إلى حماس قوي لشراء القاع، ومن المتوقع أن يقدم إشارة لوقف الهبوط في السوق. إذا تمكن من تحقيق تدفق صافي من الأموال، مما يغير وضع التدفق الصافي الضئيل خلال اليومين الماضيين، فسوف يجلب أموالاً إضافية على السلسلة، مما يعزز ثقة المستثمرين بشكل أكبر.
تحليل البيع
الحكومة الألمانية تبيع
حصلت الحكومة الألمانية على 50,300 عملة بيتكوين، ومنذ 19 يونيو تم تحويل حوالي 8,080 عملة. المتبقي حاليا هو 42,270 عملة، وهو ما يمثل 83.94% من الإجمالي. هناك عدم يقين بشأن ما إذا كان سيتم الاستمرار في البيع بكميات كبيرة في الأجل القصير، وهذا هو المصدر الأكبر للضغط المحتمل في الوقت الحالي.
تعويض Mt. Gox
من المتوقع أن تعوض Mt. Gox الدائنين بمبلغ 142,000 من عملة بيتكوين. وفقًا لأخبار المجتمع المشفر الياباني، قد تم شراء أكثر من 70% من الديون من قبل المؤسسات من خلال التداول خارج البورصة، ومن المتوقع أن لا تتسبب هذه الكمية من عملة البيتكوين في ضغوط بيع كبيرة.
يتبقى حوالي 30% من بيتكوين ( 4-5 آلاف عملة ) قد تؤدي إلى ضغط بيع معين. في 5 يوليو، قامت Mt. Gox بتحويل حوالي 50,000 عملة بيتكوين، منها 1,544 تم تحويلها إلى البورصة، و47,228.7 تم نقلها إلى عنوان جديد ولم يكن هناك أي تحركات إضافية. بالنظر إلى كل ذلك، قد يكون الضغط الفعلي الناتج عن Mt. Gox أقل من توقعات السوق.
بيع المعدنين
بسبب تقليص مكافآت تعدين البيتكوين في بداية العام، انخفضت قدرة ربحية المعدنين إلى أدنى مستوى لها منذ عامين. وفقًا لبيانات F2pool، وبناءً على صعوبة التعدين الحالية وسعر الكهرباء 0.06 دولار لكل كيلووات ساعة، فإن آلات التعدين الرئيسية مثل Antminer S19 أصبحت قريبة من "سعر الإغلاق". قد يضطر بعض المعدنين الذين لا يحققون أرباحًا إلى تصفية أصولهم والخروج من السوق، مما سيؤدي إلى ضغط بيع محتمل. من المتوقع أن يتقلص هذا الضغط البيعي مع استقرار سعر البيتكوين.
الخلاصة
الشراء يعتمد على الأنباء الإيجابية على المدى الطويل، بينما البيع ناتج عن مشاعر الذعر الناجمة عن أحداث خاصة. قد توفر هذه الأحداث غير القابلة للتكرار فرصة نادرة للمستثمرين الذين يتطلعون إلى بيتكوين على المدى الطويل.
استنادًا إلى الخبرة السابقة، فإن السوق عادةً ما يستوعب مشاعر الضغط الناتج عن الأحداث الخاصة في غضون شهرين كحد أقصى. بدأت هذه الجولة من الهبوط في 7 يونيو، ومن المتوقع أن تكتمل عملية الاستيعاب تدريجيًا بعد 7 أغسطس. قد تكون أكبر نسبة هبوط يومية تم تسجيلها في اليومين الماضيين هي النقطة الأدنى في هذه الجولة من الهبوط.