¿Qué son las Finanzas descentralizadas?

DeFi es la abreviatura de “Finanzas descentralizadas”. En chino, se traduce como “去中心化金融”. En resumen, es un sistema que proporciona servicios financieros sin depender de instituciones centralizadas (como bancos o corredurías). La mayoría de los proyectos DeFi funcionan en redes de blockchain, especialmente en el ecosistema de Ethereum, siendo su núcleo el uso de contratos inteligentes para ejecutar y gestionar automáticamente las transacciones financieras.

Las finanzas tradicionales dependen de intermediarios, mientras que DeFi implementa reglas a través del código, lo que permite a los usuarios interactuar directamente con los protocolos, facilitando así actividades financieras de persona a persona.

Cómo funciona DeFi

Las tecnologías fundamentales de Finanzas descentralizadas (DeFi) incluyen los siguientes puntos:

1. Blockchain: Los proyectos DeFi se implementan principalmente en blockchains públicas, transparentes e inmutables para garantizar la seguridad de los fondos y la apertura de las reglas.
2. Contratos inteligentes: Un fragmento de código que puede ejecutarse automáticamente para reemplazar a las instituciones intermediarias. Por ejemplo, en una plataforma de préstamos DeFi, las reglas de préstamo, las tasas de interés y la gestión de colaterales son manejadas por contratos inteligentes.
3. Billetera descentralizada: Los usuarios interactúan directamente con los protocolos DeFi utilizando billeteras (como MetaMask) sin necesidad de registrar una cuenta.
4. Tokens descentralizados: incluyendo stablecoins (como USDC), tokens de plataforma (como UNI) y activos colaterales (como ETH), que constituyen las herramientas básicas del sistema financiero de Finanzas descentralizadas.

Los principales escenarios de aplicación de Finanzas descentralizadas

Las Finanzas descentralizadas han desarrollado una rica variedad de productos financieros, que incluyen principalmente:

• Plataformas de préstamos: como Aave y Compound, los usuarios pueden colateralizar activos para pedir prestados stablecoins.
• Intercambio descentralizado (DEX): como Uniswap, SushiSwap, proporciona trading de tokens sin registro.
• Stablecoins: como DAI, USDC, proporcionan una unidad de cuenta estable para los activos criptográficos.
• Yield Farming: Los usuarios ganan recompensas al proporcionar liquidez.
• Agregador: como Yearn Finance, ayuda a los usuarios a optimizar automáticamente las estrategias de inversión.

La diferencia entre DeFi y las finanzas tradicionales

Las Finanzas descentralizadas y las finanzas tradicionales tienen diferencias esenciales en estructura y lógica.

1. DeFi es descentralizado, lo que significa que no depende de bancos, corredores u otros intermediarios, sino que ejecuta operaciones financieras automáticamente a través de contratos inteligentes. En contraste, las finanzas tradicionales dependen de una estructura centralizada estricta, donde los usuarios deben completar transacciones a través de bancos, fideicomisos o empresas financieras.
2. En términos de accesibilidad, DeFi es más abierto. Cualquiera con una billetera de criptomonedas, independientemente de la nacionalidad o el historial crediticio, puede participar casi libremente. En contraste, las finanzas tradicionales generalmente requieren que los usuarios registren una cuenta con nombre real, proporcionen identificación y se sometan a verificaciones de crédito, lo que crea barreras más altas y procedimientos más complicados.
3. La transparencia es también una gran diferencia. Todos los registros de transacciones y las reglas de los contratos en DeFi son públicos, y los usuarios pueden ver cada operación a través de un explorador de blockchain. En contraste, el funcionamiento interno de las finanzas tradicionales a menudo carece de transparencia, lo que dificulta a los usuarios entender cómo las instituciones están utilizando sus fondos.
4. En términos de horas de operación, DeFi está disponible 24/7, sin tiempo de inactividad. Los usuarios pueden operar o prestar en cualquier momento y desde cualquier lugar. En contraste, las instituciones financieras tradicionales suelen tener horarios comerciales establecidos y pueden no ofrecer servicios los fines de semana y festivos.
5. En términos de asunción de riesgos, DeFi se inclina más hacia la “asunción de riesgos propia”; si hay vulnerabilidades en el contrato inteligente o errores operativos, los usuarios asumen todas las consecuencias por sí mismos. En contraste, en el sistema financiero tradicional, los bancos o corredores suelen proporcionar a los clientes un cierto nivel de protección, como custodia de fondos, seguros o mecanismos de responsabilidad.

En general, DeFi es más abierto, transparente y eficiente, pero también requiere que los usuarios tengan un mayor nivel de conciencia sobre el riesgo y habilidades operativas. Para los principiantes, entender estas diferencias ayuda a explorar este mundo descentralizado de manera más segura.

Las ventajas y riesgos de Finanzas descentralizadas

Ventajas:

• Apertura: Cualquiera puede utilizar los servicios de Finanzas descentralizadas con solo una billetera.
• Globalización: Sin restricciones geográficas, la participación es gratuita.
• Alta eficiencia: Las transacciones y los préstamos no requieren esperar aprobación.
• Innovación: DeFi introduce continuamente nuevos mecanismos, como la minería de liquidez y protocolos componibles.

Riesgo:

• Vulnerabilidades de contratos inteligentes: Errores de codificación pueden llevar al robo de fondos.
• Riesgo de liquidez: Algunos activos pueden ser difíciles de liquidar durante las fluctuaciones del mercado.
• Alta volatilidad de precios: Las fluctuaciones del valor del token pueden causar pérdidas de activos.
• Ambigüedad regulatoria: La incertidumbre política puede afectar los derechos de los usuarios.

¿Cómo pueden los novatos participar en Finanzas descentralizadas?

1. Prepara una billetera: Descarga e instala extensiones de billetera para el navegador como MetaMask y Gate Wallet.
2. Adquirir activos criptográficos: Compra tokens de uso común como ETH y USDT a través de intercambios (como Gate).
3. Conéctate a los protocolos DeFi: Accede a plataformas DeFi convencionales como Aave, Uniswap y más.
4. Ejercita precaución: No autorices de manera casual, utiliza proyectos conocidos y evita los enlaces de phishing.
5. Aprendizaje continuo: Mantente actualizado con noticias relacionadas con DeFi, participa en discusiones comunitarias y mejora tu juicio.